一文帶你讀懂DeFi概念及基本作用

發布時間 :2020-12-28 10:54:37 作者:

去中心化金融,英文名Decentralized Finance (DeFi)是一種開源技術,其特點是實現一套無中心機構的金融系統,從而在各個方面改善現有金融系統。

目前在各行各業中,中心化模式目前仍是世界的主流。例如Facebook,Youtube, QQ,微信等,使用這些軟體,用戶必須依賴一個中心化實體,因爲這些實體擁有並能夠運營這些軟體。

同樣的,現有金融體系中,許多操作都需要通過金融機構作爲媒介達成。在操作過程中,這些金融機構往往會收取一定的費用。例如跨境匯款,股票交易等,用戶往往繞不開銀行和券商。

而DeFi(去中心化金融)可以直接實現交易雙方無中介化,雙發可以直接完成交易流程,金融機構不再在交易人之間提供服務。

不僅僅在金融,市場預測(Augur),到遊戲(CryptoKitties),再到借貸(Dharma Protocol),去中心化應用已經有許多落地應用案例了。這些去中心化應用之間的共性是,通過引入去中心化的網路架構,如區塊連鏈等相關技術,從而實現去中介化。

在技術上,DeFi(去中心化金融)應用是Dapp(去中心化應用)的子集。去中心化應用或者DApp是運行在一個點對點對等網路上而不是單台電腦上的的應用。這樣做關鍵的好處在於,用戶不再依賴中央電腦來發送和接收資訊。用戶在省去金融機構收取的費用的同時,交易的透明度和安全性大大提升了。

就像存在許多不同的去中心化應用一樣,也存在許多不同的去中心化金融應用,包括,支付,借貸,穩定幣,代幣化,去中心化交易所等

支付——Counterparty是一種允許任何個人使用比特幣區塊鏈來創建和交易他自己的數字token的協議。支付類型的去中心化金融應用一般有自己的數字貨幣,用戶可以使用它們進行交易,也會提供錢包地址讓用戶持有這些數字貨幣。

借貸——去中心化借貸是嘗試讓經濟去中心化的一個核心應用。不像現在這樣,人們得去銀行獲取房貸,去中心化借貸目標旨在允許人們能從更多資金出借人那裏獲得貸款,民主化整個借貸過程。目前在借貸領域嘗試的一個去中心化金融例子是協議。它建在以太坊區塊鏈之上,Dharma允許參與者對不同形式的抵押債券進行借貸。

穩定幣——穩定幣是一種具有價格穩定特性的資産,因此適用於諸如交易媒介、記賬單位和價值存儲的功能。相比諸如比特幣、以太坊以及其他波動性較大的數字資産,穩定幣因爲價格穩定的特性在數字資産領域得到越來越多的關注。Tether是最早發布的穩定幣,每個USDT背後都有一美元的儲備支撐。然而,由於USDT遇到償付能力的質疑,市場上出現了MakerDAO, GUSD和 USDC等穩定幣。

Tokenization——Tokenization利用區塊鏈技術對現實世界的商品或服務進行數字化。STOs對股票或債券等金融資産的所有權進行數字化。Harbor是一個去中心化金融項目,它使用R-Token來使證券發行和交易更便利。R-Token是創建在以太坊平台上的ERC-20令牌。

去中心化交易所——去中心化交易所允許用戶交易比特幣和以太坊等數字資産。去中心化交易所是爲瞭解決中心化交易所問題而産生,在中心化交易所用戶不擁有自己的私鑰,所以無法掌控自己的財産。

在中心化的金融系統中,有兩個核心的問題始終得不到有效的解決:

DeFi(去中心化金融)應用旨在解決中心化服務不能解決的兩個主要問題:不平等金融服務和金融審查。

不平等金融服務——這主要是指個人能夠獲得貸款、抵押貸款和保險等金融服務的機會。那些難以或無法獲得金融服務的人常被稱爲“沒有銀行賬號的人”(“unbanked”)。去中心化金融應用旨在改善這個問題,確保人們可以無障礙地使用這些應用;所需要的只是一台智能手機和互聯網連接。

金融審查——爲了特定利益,政府、金融機構或第三方機構會關閉個人或公司的賬戶並限制他們交易。例如,如果有公司敢於公開表達對政府政策的不同意見,政府可以限制這家公司獲得基本的金融服務,從而使他們保持沉默。拿銀行賬戶服務來說,公司需要通過銀行賬戶來支付員工以及其他費用,如果沒有這些服務,會導致公司的破産。而相反,因爲DeFi本質上是去中心化的,不存在審查哪些人在使用它的方法。以借貸爲例,如果金融機構想要審查某個人,它們可以拒絕他的貸款申請來限制他/她獲得信貸。然而,有了去中心化借貸協議如Dharma,個人不再依靠某個金融機構來獲得貸款,相反將獲得整個世界出借人的服務。

現今,隨著DeFi技術上的不斷嘗試,更多的去中心化項目和協議也在不斷的開發和完善中,DeFi和傳統金融模式的較量,帷幕即將拉開。

未來,去中心化金融世界的存在,是繼續爲用戶的價值提供民主和代理,並使加密貨幣市場更加穩定和可訪問。這意味著消費者、商人、投資者和機構都可以使用它。創新正在使DeFi成爲現實世界的用例,爲該技術提供影響世界的途徑和潛力。


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